Среда, 29 сентября
Shadow

Доллар, рубль, нефть и акции: куда путь держим? / Итоги недели: тренды и перспективы

Подписывайтесь на нас в Телеграме:
https://t.me/investfuture — объясняем про инвестиции просто
https://t.me/if_bonds — все, что вы хотели знать про облигации
https://t.me/if_stocks — наша аналитика и обзоры компаний
https://t.me/if_market_news — новости рынков круглосуточно
Мы в Тинькофф Пульс: https://tinkoff.ru/invest/social/profile/InvestFuture
Читайте свежие новости на сайте: https://investfuture.ru/

Вот и начался август на финансовых рынках. У этого месяца сложилась репутация тяжелого для рынка акций. Но за его первую неделю ничего страшного с рынком не приключилось. Почти всю неделю американские индексы провели в боковом движении и ненароком даже обновили исторические максимумы.

С начала года индекс S&P 500 вырос почти на 19%, индекс Nasdaq на 16%, а индекс Dow Jones на 7%. Восходящий тренд в индексах пока продолжается.

К слову, S&P 500 растет уже более 6 месяцев подряд. Согласно статистике Bloomberg, после подобных периодов роста индекс в течение следующих 12 месяцев вырастает в среднем еще на 8,3%.

В целом инвесторы сейчас готовятся к завершению сезона отчетности в Соединенных Штатах. Больше половины компаний из списка S&P 500 уже отчитались. А фонды и банки готовятся к завершению финансового года в США. Новый финансовый год в Штатах начнется 1 октября.

Таймкоды из видео:
00:00 Общий сентимент
01:29 Экономика США
02:57 Американский рынок
05:57 Товарные рынки
07:26 Российский рынок
09:25 Резюме

Мы ВК — https://clck.ru/G8yn4
Мы в Facebook — https://clck.ru/G8yn8
Кира Юхтенко в инстаграм — https://clck.ru/G8ynM

Сотрудничество: info@investfuture.ru
Подписаться на канал — https://goo.gl/qTRmG8
Поддержать канал: https://clck.ru/MFJmX

Полезные видео:
1) С чего начать инвестиции: https://youtu.be/XKkJ0sCOw44
2) Что такое ИИС: https://youtu.be/2nufZlCRTMU
3) Что такое ОФЗ: https://youtu.be/MEXrTXtQQ-E
4) Что такое ETF: https://youtu.be/FuBdDzvweDc
5) Чем опасны кредиты: https://youtu.be/cQhSRQI5p60
6) Топ-20 книг по финансам: https://youtu.be/sazgUfgNESQ

=================== текст видео ====================

дорогие друзья всем привет и вы смотрите

канал инвест ю че я вас очень рада

приветствовать на первом августовском

макро обзоре от команды инвест ю че ну

что давайте будем вспоминать события

прошедшей неделе и как обычно очень

деликатно попробуем заглянуть в будущее

[музыка]

ну что вот и начался август и у этого

месяца сложилась репутация довольно

тяжелого для рынка акций но за первую

неделю пока ничего страшного с рынком не

произошло всю неделю практически

американские рынки провели в боковике

им даже ненароком успели обновить

исторические максимумы но вообще пока у

нас статистика такая сначала года snp

500 + 19 процентов

nasdaq плюс 16 процентов dow jones плюс

семь процентов и пока продолжается

восходящий тренд к слову сказать

индекс s&p 500 уже больше 6 месяцев

подряд растет и по статистике bloomberg

после таких периодов роста индекс в

течение следующих 12 месяцев растет еще

в среднем на 8 процентов но это неточно

как вы понимаете в целом инвесторы

готовиться к концу сезона отчетности в

сша и больше половины компании списка

snp 500 уже отчитались

отчеты в целом довольно сильные ну а

фонды и банки тем временем готовиться к

тому что в сша закончится финансовый год

и я напоминаю что в штатах новый

финансовый год начинается довольно

нестандартно с 1 октября кстати друзья

еще один интересный момент вы помните

что на прошлой неделе американский центр

банк фрс объявила о запуске операции

репо

на 500 миллиардов долларов в день и как

мы тогда и предполагали вот сразу после

этого инвесторы перестали реагировать на

статистику по принципу чем хуже тем

лучше теперь все кажется встало на свои

места и индексы на позитивные данные

реагируют ростом они падения потому что

понимают что федрезерв все равно будет и

дальше экономику поддерживать так вот

индексы деловой активности в сша на этой

неделе вышли и они оказались лучше

прогнозов

кстати обратите внимание что эти

показатели находятся у максимум за

последние на минуточку 10 лет кроме того

на 14 тысяч снизились обращения за

пособиями по безработице месячный отчет

по американскому рынку труда также

порадовал безработица снизилась до

уровня 5,4 процента средняя почасовая

оплата труда высланы 4 процента в

годовом выражении а занятость населения

выросла на девятьсот сорок три тысячи и

это почти на сто тысяч лучше прогнозов и

вот еще недавно рынок на такие хорошие

данные

отреагировал выпадением то есть у фрс

есть ещё один повод свернуть стимул и

потому что экономика восстанавливается

но теперь рынок поверил в поддержку со

стороны фрс и на хорошие данные в общем

то смело рисует новые максимумы долго ли

продлится такая реакция непонятно но вот

сейчас этот тренд то выглядит довольно

очевидным теперь давайте коротко

взглянем с вами на основные индикаторы

рыночных настроений они по сути

подтверждают что действия фрс

успокаивают рынке так доходности

десятилетнюю коз облигации сша

закрепляются на минимумах года индекс

доллара дик свай тоже консолидируется но

у годовых максимумов

ну а яндекс страха викс остается ниже 20

пунктов и это отражает то что инвесторы

уверены в продолжение роста индексов но

спокойствие низкая волатильность как вы

прекрасно понимаете друзья очень часто

бывают обманчивы

по сути многие экономики мира уже

восстановились до docs видных уровней и

индексы уже отыграли это восстановление

теперь экономический рост во многом

зависит от того наступит ли долгожданная

полная победа над к видам скорее всего

на новые вспышки эпидемии рынке будут

реагировать весьма болезненно вот этот

фактор риска

нужно учитывать и вот все эти риски

отражаются конечно же в динамике

секторов американского рынка так

биотехнологический сектор за последние 3

месяца почти 20 процентов при боевом

возможны инвесторы видят в акциях этого

сектора своеобразную защиту а случае

усиления пандемии расчет тут такой если

ситуация с к видам ухудшится может

рухнуть весь рынок но акции биотехов

вырастут и это падение компенсируют

кстати локомотив в секторе

это акции модерна ёбу

где выросли за месяц почти в два раза с

уровня 203 долларов до 4 16 долларов

также давайте мы посмотрим на динамику

фонда биотехнологических компаний

ай би би по отношению к фонду широкого

рынка s&p white

вот мы видим что на график который

отражает отношение цен этих двух фондов

произошел разворот наверх но при этом

все еще сохраняется потенциал для роста

и я думаю что котировки вот этого фонда

и самого биотехнологического сектора

действительно еще имеют потенциал роста

ну а нефтегазовый сектор

упал за месяц более чем на 16 процентов

даже несмотря на позитивные отчеты

американских компаний отношении фонда

нефтегазовых компаний excel пик фонда

широкого рынка из пива и сейчас снова на

майских минимумах и тут сказывается

конечно и снижение цен на нефть и тренд

на зеленую энергетику сейчас

экологические требования меняются им

нефтегазовой компании начинают активно

развивать направление зеленой энергетики

ну а это как вы понимаете затраты это

затраты которые окупится не быстро и для

сохранения высокого свободного денежного

потока большинству нефтегазовых компаний

очень важно чтобы цены на нефть

оставались выше 60 долларов за сорт

марки w чай ну впрочем прогнозы опек по

поводу спроса на нефть довольно

оптимистичный и аналитики картели

утверждают что он будет расти вплоть до

2045 года и на пике спрос достигнет 100

одного миллиона баррелей в сутки но

кстати про нефти на этой неделе она нас

как-то не очень радовало давайте пару

слов об этом тоже скажем ну смотрите

сейчас конечно для нефти в целом

довольно много негатива тут и к вид

сдаваться никак не хочет и опек плюс

добычу наращивает и запасы нефти в сша

при этом тоже растут вот мы видим что с

максимуму в конце июля нефть уже упала

более чем на 8 процентов и вот только

под конец недели она немножечко под

восстановилась i-stor wt и сорт brent

сейчас находится вблизи 70 долларов за

баррель в итоге мировой дефицит нефти

который еще сохраняется тянет котировки

наверх ну а к вид наоборот вниз и вот

кто в этой битве возобладает пока не

очень понятно ну а пока факторы

борются между собой и нефть остается в

довольно широком диапазоне к слову мы

как-то упоминали что и для цен на нефть

и для фондовых индексов

опережающий индикатор очень часто это

цены на медь

а что с ними мы видим что цены на медь

приостановили свой рост на 10 летних

максимумах ну а на этой неделе они в

моменте и вовсе теряли более четырех

процентов то есть получается что индексы

растут имеет свой рост приостановила и

вот это вселяет некоторые опасения за

дальнейший рост фондовых рынков и

особенный за рост рынка российского

потому что он сильнее коррелирует с

ценами на мечем индексы

развитых стран что касается цен на

драгоценные металлы то тут смотрите они

снова перешли у нас к консолидации

находятся вблизи апрельских минимумов ну

что происходит доллар слабеть пока не

собирается и золото серебро он тоже нос

немножко повесили тем не менее друзья

несмотря на то что падает цена на нефть

на медь российские индексы и рубль на

прошлой неделе чувствовали себя молодцом

ну хотя там немножко просили под конец

недель сейчас внешний фон довольно

позитивный в наших индексах в основном

как вы понимаете представлены акции

крупных компаний и их выручка во многом

зависит от восстановления мировой

экономики они от внутреннего рынка и

поэтому российские индексы довольно

сильно реагируют на динамику европейских

и американских рынков и по сути эта

реакция более выражено чем скажем на

отчеты роста то но такова специфика для

российской экономики

вот если бы ещё российские индексы

почаще обновляли исторические максимумы

как делают индексы сша и германии но тут

ничего не попишешь как ни крути все таки

от геополитике нам никуда не убежать ну

а что касается рубля сейчас конечно у

россии довольно большие золотовалютные

резервы поэтому наша валюта на нефть

пока не обращает внимание к тому же у

нас не так давно как вы помните банк

россии резко повысил ставку и это рубль

поддерживает но вот если черное золото

надолго закрепится ниже 70 долларов за

баррель

то вот это игнорировать будет сложнее и

вот это такой очень важный балансирующий

момент за которым нужно наблюдать но так

или иначе сильного падение рубля там

типа 100 рублей за доллар конечно

сейчас ожидать не стоит в любом случае

ну и больше того мы видели что на этой

неделе рубль даже наоборот укрепился

доллар рубль ниже отметки 73

опускалась ну вообще со ставками у нас

какая логика работы то что для рубля

хорошо для акций наоборот плохо и вот

повышение ставки cb на российские

индексы

давид ну и что греха таить пока рубить

такой сильный некоторые инвесторы просто

не могут устоять перед соблазном чтобы

зафиксировать прибыль полученную по

акциям продать рублей и купить валюту

ну хорошо давайте мы с вами не забудем

еще и о событиях предстоящей неделе

посмотрим что она с вами ожидает итак

друзья сша на следующей неделе

продолжается сезон отчетности хотя пик

его уже

именовал сша начнут отчитываться

ритейлера это будет интересно ну а в

россии в свою очередь poems of его

читаются алроса русал x five retail

group

инвесторы будут конечно же смотреть на

макроданные как всегда

и из отчетов в самые важные это конечно

данные по инфляции в сша они выйдут в

среду и ожидается падение инфляции до

уровня 0,4 процента в месячном выражении

если этот прогноз сбудется ну а отчеты

компании будут по-прежнему инвесторов

радовать то индексы сша смогут

продолжить рост ну а это может оказать

поддержку всем мировым индексом в том

числе и российским тоже по касательной

также четверг у нас выходит ежемесячный

отчет опек и прогноз по нефти от

международного энергетического агентства

она же мы конечно мы с вами не знаем

какими будут предстоящие отчеты и как

рынке на них отреагирует но мы точно

знаем что ни одно важное событие не

останется незамеченным

мы покрываем самые оперативные новости в

нашем telegram канале и вкус

подписывайтесь на него если еще не ну а

ровно через неделю мы уже подведем итоги

и резюмируем все произошедшее в нашем

макро обзоре ну и конечно качественной

идеи для долгосрочного инвестирования мы

все равно продолжаем искать даже

несмотря на то что рынке сейчас

находится в таком достаточно но

напряженном состоянии скажем прим ну что

ж друзья на этом у меня сегодня все

большое спасибо что смотрели с

уж или пишите в комментариях что вы

думаете о текущей динамике рынков

спокойны ли вам беспокоитесь ли вы

относительно возможной коррекции ждете

ли вы каких-то резких действий от форекс

в августе которые на рынке повлияют

также расскажите такие акции вам сейчас

кажутся интересными для покупки может

быть вы хотите чтобы мы на канале что-то

разобрали поподробнее пишите лайкайте

идеи которые вы видите в комментариях и

мы конечно же обязательно послушаемся и

сделаем тот контент который будет

интересен для вас я на этом прощаюсь

лайк подписка колокольчик если нравится

наша работа и спасибо что смотрите и

поддерживаете с вами блоккер и их тонко

и команда проекта инвест я учу всем пока

и до новых встреч





Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *